Podatność rynków giełdowych krajów Grupy Wyszehradzkiej na niestabilności wewnętrzne i zewnętrzne - Onepress
ISBN: 978-83-8220-396-7
stron: 218, Format: ebook
Data wydania: 2021-04-14
Księgarnia: Onepress
Cena książki: 17,20 zł (poprzednio: 21,23 zł)
Oszczędzasz: 19% (-4,03 zł)
W monografii pt. Podatność rynków gieÅ‚dowych krajów Grupy Wyszehradzkiej na niestabilnoÅ›ci wewnÄ™trzne i zewnÄ™trzne prezentowane sÄ… wyniki badaÅ„ dotyczÄ…ce sytuacji na rynkach gieÅ‚dowych w Polsce, Czechach i na WÄ™grzech, powiÄ…zaÅ„ miÄ™dzy analizowanymi rynkami oraz ich odpornoÅ›ci na szoki zewnÄ™trzne. Zbadano wpÅ‚yw zarówno krótko-, jak i dÅ‚ugookresowych czynników na wartoÅ›ci indeksów WIG, BUX, PX oraz stopy zwrotu. Zidentyfikowano okresy Å‚Ä…cznych zaÅ‚amaÅ„ na rynkach kapitaÅ‚owych oraz badany jest mechanizm transmisji szoków i zmiennoÅ›ci. Wykorzystywano szeroki wachlarz metod ekonometrycznych, obejmujÄ…cy m.in. jedno- i wielorównaniowe modele klasy GARCH, analizÄ™ transmisji zmiennoÅ›ci Diebolda-Yilmaza, modele zmiennych jakoÅ›ciowych oraz modele regresji kwantylowej.
Osoby które kupowały "Podatność rynków giełdowych krajów Grupy Wyszehradzkiej na niestabilności wewnętrzne i zewnętrzne", wybierały także:
- Projekty restrukturyzacyjne 0,00 zł
- Rozw 0,00 zł
- Metody ilo 0,00 zł
- ABC wsp 0,00 zł
- Mikroekonomia dla bystrzaków 39,67 zł, (11,90 zł -70%)
Spis treści
Podatność rynków giełdowych krajów Grupy Wyszehradzkiej na niestabilności wewnętrzne i zewnętrzne eBook -- spis treści
Wstęp 7
RozdziaÅ‚ 1. Sytuacja na rynkach gieÅ‚dowych Polski, Czech i WÄ™gier w latach 1995–2020 11
-
- Indeksy giełdowe w krajach Grupy Wyszehradzkiej 11
1.2. ZewnÄ™trzne otoczenie rynków gieÅ‚dowych w krajach Europy Åšrodkowo-Wschodniej 15
1.3. KsztaÅ‚towanie siÄ™ indeksów gieÅ‚dowych WIG, PX oraz BUX w okresie od poczÄ…tku 1995 do maja 2020 roku 18
1.4. Zachowanie stóp zwrotu z indeksów gieÅ‚dowych w krajach Europy Åšrodkowo-Wschodniej 22
1.5. Historyczna zmienność na rynkach gieÅ‚dowych Polski, Czech i WÄ™gier w latach 1995–2020 24
-
- Prognozowanie stóp zwrotu na rynkach gieÅ‚dowych Polski, Czech i WÄ™gier za pomocÄ… modeli AR(p)-GARCH(1,1) 28
- Identyfikacja okresów zmiany strukturalnej wariancji na analizowanych rynkach kapitaÅ‚owych w latach 1995–2020 30
1.8. WÅ‚asnoÅ›ci stóp zwrotu z indeksów gieÅ‚dowych w wybranych podokresach 33
1.9. Podsumowanie 40
RozdziaÅ‚ 2. Analiza powiÄ…zaÅ„ miÄ™dzy rynkami gieÅ‚dowymi krajów Europy Åšrodkowo-Wschodniej a rynkami walutowymi tych krajów 41
-
- Teoria dotycząca powiązań między rynkiem giełdowym a walutowym w krajach stosujących strategię bezpośredniego celu inflacyjnego 41
2.2. Analiza krótkookresowych powiÄ…zaÅ„ miÄ™dzy stopami zwrotu z indeksu WIG oraz stopami zwrotu z kursu walutowego EUR/PLN 47
2.3. Analiza krótkookresowych powiÄ…zaÅ„ miÄ™dzy stopami zwrotu z indeksu PX oraz stopami zwrotu z kursu walutowego EUR/CZK 52
2.4. Analiza krótkookresowych powiÄ…zaÅ„ miÄ™dzy stopami zwrotu z indeksu BUX oraz stopami zwrotu z kursu walutowego EUR/HUF 54
-
- Zastosowanie modelu Bahmani-Oskooee i Sahy do analizy krótko- i dÅ‚ugookresowych zależnoÅ›ci miÄ™dzy rynkiem gieÅ‚dowym a walutowym w Polsce, Czechach i na WÄ™grzech 57
- Analiza zależności między zmiennością na rynku walutowym a zmiennością rynku giełdowego z wykorzystaniem modelu C-GARCH 62
2.7. Podsumowanie 65
RozdziaÅ‚ 3. WspóÅ‚zależność miÄ™dzy rynkami gieÅ‚dowymi w krajach Europy Åšrodkowo-Wschodniej a rynkami kapitaÅ‚owymi w krajach rozwiniÄ™tych 69
-
- Powiązania między rynkami giełdowymi w okresach stabilnych i niestabilnych 69
- Wyniki dotychczasowych badań poświęconych efektowi zarażania w Europie Środkowo-Wschodniej 71
- Identyfikacja okresów Å‚Ä…cznych spadków na rynkach gieÅ‚dowych w Polsce, Czechach i na WÄ™grzech na podstawie danych miesiÄ™cznych oraz dziennych 73
- Identyfikacja czynników wpÅ‚ywajÄ…cych na pojawienie siÄ™ Å‚Ä…cznych spadków na rynkach gieÅ‚dowych Polski, Czech i WÄ™gier 87
- Identyfikacja okresów Å‚Ä…cznych ekstremalnych spadków. Wykorzystanie metod regresji kwantylowej 92
- Zastosowanie kopuli do analizy zależnoÅ›ci miÄ™dzy stopami zwrotu z indeksów gieÅ‚dowych w ogonie rozkÅ‚adu 106
- Badanie powiÄ…zaÅ„ miÄ™dzy rynkami na podstawie analizy odtrendowanych wspóÅ‚czynników korelacji 112
- Analiza powiązań między rynkami giełdowymi w krajach Grupy Wyszehradzkiej a rynkami kapitałowymi w krajach rozwiniętych. Analiza transmisji zmienności 115
- WpÅ‚yw odczytów makroekonomicznych, newsów politycznych oraz dziaÅ‚aÅ„ pomocowych banków centralnych na stopy zwrotu oraz zmienność na rynkach gieÅ‚dowych w krajach Grupy Wyszehradzkiej 126
- Analiza rynków gieÅ‚dowych Polski, Czech i WÄ™gier pod kÄ…tem kontrybucji do ryzyka systemowego 149
- Podsumowanie 160
RozdziaÅ‚ 4. Zależność miÄ™dzy poziomami indeksów gieÅ‚dowych a kategoriami makroekonomicznymi dla Polski, Czech i WÄ™gier. Czy hipoteza „za dużo finansów” jest prawdziwa? 161
-
- Czynniki makroekonomiczne determinujÄ…ce poziom indeksów gieÅ‚dowych 161
- Wyniki badania empirycznego poÅ›wiÄ™conego wpÅ‚ywowi poszczególnych kategorii ekonomicznych na wartoÅ›ci indeksów gieÅ‚dowych 163
- Przesłanki teoretyczne wskazujące na istnienie zależności między rozwojem systemu finansowego a wzrostem gospodarczym 167
- Wyniki badania empirycznego majÄ…cego na celu weryfikacjÄ™ hipotezy „too much finance” dla regionu Europy Åšrodkowo-Wschodniej 171
- Podsumowanie 184
Zakończenie 187
Bibliografia 189
Spis rysunków 209
Spis tabel 213