Monografia poÅ›wiÄ™cona jest wycenie europejskich opcji kupna na akcje w uogólnionych modelach Coxa-Rossa-Rubinsteina (CRR). Poza wykÅ‚adem dotyczÄ…cym klasycznego modelu CRR oraz modelu Blacka-Scholesa analizie poddane sÄ… przede wszystkim autorskie koncepcje wyceny opcji w uogólnionym modelu CRR – zarówno w takim, w którym logarytmy cen akcji majÄ… niezerowy dryf, jak i w którym stopa procentowa rachunku bankowego oraz wspóÅ‚czynnik zmiennoÅ›ci cen akcji (volatility) zmieniajÄ… siÄ™ skokowo miÄ™dzy dÅ‚ugimi przedziaÅ‚ami czasu, na jakie zostaÅ‚ podzielony okres trwania kontraktu opcyjnego.

W książce podano wzory na wycenÄ™ opcji w zaprezentowanych modelach oraz badano asymptotyki cen opcji, gdy liczba chwil zmiany skÅ‚adu portfela w każdym przedziale czasu dąży do nieskoÅ„czonoÅ›ci. W konsekwencji wyprowadzono wzory bÄ™dÄ…ce uogólnieniami sÅ‚awnej formuÅ‚y Blacka-Scholesa. Dokonano również analizy wrażliwoÅ›ci cen opcji.

Badania wykazaÅ‚y, że wycena opcji kupna na indeks WIG20, w oparciu o uzyskane graniczne formuÅ‚y na wycenÄ™ opcji w przedstawionych uogólnionych modelach CRR, umożliwia trafniejsze oszacowanie rynkowej ceny opcji niż formuÅ‚a Blacka-Scholesa. Zaprezentowane dyskretne modele wyceny opcji wraz z ich przejÅ›ciami granicznymi mogÄ… stanowić użyteczne narzÄ™dzia do wyceny opcji na rynku kapitaÅ‚owym.

Osoby które kupowały "Wycena europejskich opcji kupna w modelach rynku z czasem dyskretnym. Uogólnienia formuły Blacka-Scholesa", wybierały także:

• Kapitalizm interesariuszy. Globalna gospodarka a post 67,42 zÅ‚, (20,90 zÅ‚ -69%)
• PieniÄ…dze pÅ‚ynÄ… z duszy. Odzyskaj swoje wewnÄ™trzne bogactwo 39,09 zÅ‚, (12,90 zÅ‚ -67%)
• Zarabiaj na nieruchomoÅ›ciach. Praktyczny poradnik, jak kupić, wyremontować i wynająć mieszkanie 39,09 zÅ‚, (12,90 zÅ‚ -67%)
• B 49,89 zÅ‚, (22,45 zÅ‚ -55%)
• Jak inwestowa 67,00 zÅ‚, (30,15 zÅ‚ -55%)

Spis treści